先漲爲敬！谷歌、AMD“反擊”OpenAI和英偉達，能否後來居上？

截至周四收盘，昨日发布公司史上“最大、最强AI模型Gemini”的谷歌-A(GOOGL.US)涨超5%，同样在昨日拿出“最强算力”Instinct MI300X的美国超微公司(AMD.US)暴涨近10%。

非常巧合的是，这两家也代表着挑战者对微软/OpenAI和英伟达的强力反击——AI领域的高水平竞争，正式进入了全新的阶段。

谷歌市值一天快涨出一个OpenAI

今年谷歌的股价已上涨了逾50%，但依旧落后于一些科技同行，包括OpenAI最大的投资方微软。不过，Gemini的发布推动谷歌市值在周四短短一天内激增了逾600亿美元，OpenAI估值目前普遍认为在800亿至900亿之间。

美国银行的分析报告指出，Gemini的问世表明谷歌拥有强大的人工智慧能力，这可能对其明年上半年的股价有积极影响。不过更长期谷歌需要想办法证明，Gemini会如何商品化。

富国银行的交易部门表示，谷歌推出Gemini，应该足以平息市场上关于谷歌在人工智能领域表现的争论。

麦格理分析师在一份报告中则写道，“Gemini的发布正值一个有意思的时刻，OpenAI用户一直在抱怨GPT模型的更新可能会影响其输出质量。如果谷歌推出的真是一款能打败是GPT-4的模型，这将有助于凝聚用户和开发者支持谷歌的动力。”

不过，才一天过去，谷歌Gemini就被质疑造假、夸大宣传的议论声淹没了。有媒体报道称，视频中Gemini对画面的描述、对玩具识别和提问的回答等互动都是人为设置的，视频跳过了部分提示以及模型的推理过程，给观众营造一种Gemini智能又敏捷的假象。

人工智能浪潮席卷近一年，让英伟达一把推开了美股万亿俱乐部的大门，而AMD也在后面紧追不舍。截至12月7日收盘，英伟达今年涨幅达218%，AMD累涨98%。

如今，AMD也按耐不住，正式发布Instinct MI300X GPU，直接对标英伟达H100。

Instinct MI300X是AMD有史以来最强大的芯片——包含1530亿个晶体管，AI任务推理性能比H100快1.6倍，内存容量足足192GB，是H100的两倍以上（2.4x）。

它的出现，无疑为业界提供了颇有竞争力的第二种选择。消息称，微软、Meta、OpenAI和Oracle等一众公司已率先承诺将购买AMD的这款GPU来替代H100。

苏姿丰对决黄仁勋，有胜算吗？

苏姿丰向记者表示，AMD并不认为需要击败英伟达才能在市场上取得好成绩，而是可以凭自身在未来4000亿美元的市场上占据很好的一部分份额。

AMD乐观预测，未来四年（到2027年）人工智能GPU的总市场可能会攀升至4000亿美元，是该公司先前预估的两倍。

分析认为，如果AMD最新的高端芯片在明年初开始出货时，其性能足以满足构建人工智能模型的科技公司和云服务提供商的需求，那么它势必会对英伟达不断飙升的人工智能芯片销售增长构成竞争压力。花旗预估，AMD最终有机会拿下10%的市占。

美国银行的分析报告则指出，AMD没有提出接下来的路线图，但反之，英伟达提供清楚的产品发展路径和推出节奏，目前的估值仍然很有吸引力，英伟达投资者无需过于担心。

编辑/Corrine